Chování portfolií na efektivních a neefektivních trzích
Portfolios behaviour on efficient and inefficient markets
diploma thesis (DEFENDED)
View/
Permanent link
http://hdl.handle.net/20.500.11956/52023Identifiers
Study Information System: 114187
Collections
- Kvalifikační práce [11242]
Faculty / Institute
Faculty of Mathematics and Physics
Discipline
Financial and insurance mathematics
Department
Department of Probability and Mathematical Statistics
Date of defense
18. 9. 2013
Publisher
Univerzita Karlova, Matematicko-fyzikální fakultaLanguage
Czech
Grade
Excellent
Keywords (Czech)
portfolio s minimálním rizikem, Kellyho strategie, efektivní trhy, přímky očekávaných výnosů, křivky rizikKeywords (English)
minimum risk portfolios, Kelly's strategy, efficient markets, iso-mean lines, iso-variance curvesNázev práce: Chování portfolií na efektivních a neefektivních trzích Autor: Iveta Kováčová Katedra: Katedra pravděpodobnosti a matematické statistiky Vedoucí diplomové práce: Doc. RNDr. Jan Hurt, CSc., KPMS MFF UK Abstrakt: V předložené práci shrneme výsledky týkající se konstrukce optimálních portfolií. Představíme geometrickou reprezentaci portfolií v případě porušení předpokladů o efektivním trhu. Předvedeme technickou analýzu portfolia na konkrétních datech pomocí programu Mathematica 8.0 a porovnáme eficientní množinu portfolia při různých strategiích investování.
Title: Portfolios behaviour on efficient and inefficient markets Author: Iveta Kováčová Department: Department of Probability and Mathematical Statistics Supervisor: Doc. RNDr. Jan Hurt, CSc., KPMS MFF UK Abstract: In this thesis we summarize the results concerning the construction of optimal portfolios. We introduce the geometric representation of the portfolios in the case that the assumptions about an efficient market are violated. We perform a technical analysis of the portfolio on the given data by using the program Mathematica 8.0. and compare an efficient set of the portfolio at different investment strategies.