Zobrazit minimální záznam

Option Pricing
dc.contributor.advisorHurt, Jan
dc.creatorMoravec, Radek
dc.date.accessioned2017-04-27T12:06:37Z
dc.date.available2017-04-27T12:06:37Z
dc.date.issued2011
dc.identifier.urihttp://hdl.handle.net/20.500.11956/36133
dc.description.abstractNázev práce: Oceňování opcí Autor: Radek Moravec Katedra: Katedra pravděpodobnosti a matematické statistiky Vedoucí diplomové práce: doc. RNDr. Jan Hurt, CSc., Katedra pravděpodobnosti a matematické statistiky V předložené práce se zabýváme oceňováním evropských call opcí pomocí stromových struktur. Představujeme diskrétní model trhu a předkládáme návod na arbitrážní oceně- ní instrumentů na úplném trhu pomocí diskontovaných očekávaných budoucích peněž- ních toků. Zobecněním binomického modelu konstruujeme multinomický model. Teo- reticky odvozenou oceňovací formuli testujeme na reálných datech z amerických burz NYSE a NASDAQ. Navrhujeme metodu odhadu parametrů, která vychází z časové řady historických pozorování denních uzavíracích cen podkladových akcií. Porovnáváme vypočtené ceny opcí s jejich skutečnou tržní cenou a hledáme příčiny jejich diferencí. 1cs_CZ
dc.description.abstractTitle: Option Pricing Author: Radek Moravec Department: Department of Probability and Mathematical Statistics Supervisor: doc. RNDr. Jan Hurt, CSc., Department of Probability and Mathematical Statistics In the present thesis we deal with European call option pricing using lattice approaches. We introduce a discrete market model and show a way how to find an arbitrage price of financial instruments on complete markets. It's equal to the discounted value of future expected cash flow. We present the binomial option pricing model and generalize it into multinomial model. We test the resulting formula on real market data obtained from NYSE and NASDAQ. We suggest a parameter estimate method which is based on time series of historical observations of daily close price. We compare calculated option prices with their real market value and try to explain the reasons of the differences. 1en_US
dc.languageČeštinacs_CZ
dc.language.isocs_CZ
dc.publisherUniverzita Karlova, Matematicko-fyzikální fakultacs_CZ
dc.subjectoceňování opcícs_CZ
dc.subjectbinomický modelcs_CZ
dc.subjectmultinomický modelcs_CZ
dc.subjectodhad parametrůcs_CZ
dc.subjectoption pricingen_US
dc.subjectbinomial modelen_US
dc.subjectmultinomial modelen_US
dc.subjectparameters estimateen_US
dc.titleOceňování opcícs_CZ
dc.typediplomová prácecs_CZ
dcterms.created2011
dcterms.dateAccepted2011-06-01
dc.description.departmentDepartment of Probability and Mathematical Statisticsen_US
dc.description.departmentKatedra pravděpodobnosti a matematické statistikycs_CZ
dc.description.facultyFaculty of Mathematics and Physicsen_US
dc.description.facultyMatematicko-fyzikální fakultacs_CZ
dc.identifier.repId66646
dc.title.translatedOption Pricingen_US
dc.contributor.refereeCipra, Tomáš
dc.identifier.aleph001365131
thesis.degree.nameMgr.
thesis.degree.levelnavazující magisterskécs_CZ
thesis.degree.disciplineFinancial and insurance mathematicsen_US
thesis.degree.disciplineFinanční a pojistná matematikacs_CZ
thesis.degree.programMathematicsen_US
thesis.degree.programMatematikacs_CZ
uk.thesis.typediplomová prácecs_CZ
uk.taxonomy.organization-csMatematicko-fyzikální fakulta::Katedra pravděpodobnosti a matematické statistikycs_CZ
uk.taxonomy.organization-enFaculty of Mathematics and Physics::Department of Probability and Mathematical Statisticsen_US
uk.faculty-name.csMatematicko-fyzikální fakultacs_CZ
uk.faculty-name.enFaculty of Mathematics and Physicsen_US
uk.faculty-abbr.csMFFcs_CZ
uk.degree-discipline.csFinanční a pojistná matematikacs_CZ
uk.degree-discipline.enFinancial and insurance mathematicsen_US
uk.degree-program.csMatematikacs_CZ
uk.degree-program.enMathematicsen_US
thesis.grade.csVýborněcs_CZ
thesis.grade.enExcellenten_US
uk.abstract.csNázev práce: Oceňování opcí Autor: Radek Moravec Katedra: Katedra pravděpodobnosti a matematické statistiky Vedoucí diplomové práce: doc. RNDr. Jan Hurt, CSc., Katedra pravděpodobnosti a matematické statistiky V předložené práce se zabýváme oceňováním evropských call opcí pomocí stromových struktur. Představujeme diskrétní model trhu a předkládáme návod na arbitrážní oceně- ní instrumentů na úplném trhu pomocí diskontovaných očekávaných budoucích peněž- ních toků. Zobecněním binomického modelu konstruujeme multinomický model. Teo- reticky odvozenou oceňovací formuli testujeme na reálných datech z amerických burz NYSE a NASDAQ. Navrhujeme metodu odhadu parametrů, která vychází z časové řady historických pozorování denních uzavíracích cen podkladových akcií. Porovnáváme vypočtené ceny opcí s jejich skutečnou tržní cenou a hledáme příčiny jejich diferencí. 1cs_CZ
uk.abstract.enTitle: Option Pricing Author: Radek Moravec Department: Department of Probability and Mathematical Statistics Supervisor: doc. RNDr. Jan Hurt, CSc., Department of Probability and Mathematical Statistics In the present thesis we deal with European call option pricing using lattice approaches. We introduce a discrete market model and show a way how to find an arbitrage price of financial instruments on complete markets. It's equal to the discounted value of future expected cash flow. We present the binomial option pricing model and generalize it into multinomial model. We test the resulting formula on real market data obtained from NYSE and NASDAQ. We suggest a parameter estimate method which is based on time series of historical observations of daily close price. We compare calculated option prices with their real market value and try to explain the reasons of the differences. 1en_US
uk.publication.placePrahacs_CZ
uk.grantorUniverzita Karlova, Matematicko-fyzikální fakulta, Katedra pravděpodobnosti a matematické statistikycs_CZ
dc.identifier.lisID990013651310106986


Soubory tohoto záznamu

Thumbnail
Thumbnail
Thumbnail
Thumbnail
Thumbnail
Thumbnail
Thumbnail

Tento záznam se objevuje v následujících sbírkách

Zobrazit minimální záznam


© 2017 Univerzita Karlova, Ústřední knihovna, Ovocný trh 560/5, 116 36 Praha 1; email: admin-repozitar [at] cuni.cz

Za dodržení všech ustanovení autorského zákona jsou zodpovědné jednotlivé složky Univerzity Karlovy. / Each constituent part of Charles University is responsible for adherence to all provisions of the copyright law.

Upozornění / Notice: Získané informace nemohou být použity k výdělečným účelům nebo vydávány za studijní, vědeckou nebo jinou tvůrčí činnost jiné osoby než autora. / Any retrieved information shall not be used for any commercial purposes or claimed as results of studying, scientific or any other creative activities of any person other than the author.

DSpace software copyright © 2002-2015  DuraSpace
Theme by 
@mire NV