Evaluation of the Impact of Banking Regulation on the Stability of Banking Sector in CEE EU Members
Vyhodnocení dopadu bankovní regulace na stabilitu bankovního sektoru v členských státech EU ze střední a východní Evropy
diplomová práce (OBHÁJENO)
Zobrazit/ otevřít
Trvalý odkaz
http://hdl.handle.net/20.500.11956/152611Identifikátory
SIS: 230675
Kolekce
- Kvalifikační práce [17123]
Autor
Vedoucí práce
Oponent práce
Ji, Yuemei
Svoboda, Karel
Fakulta / součást
Fakulta sociálních věd
Obor
International Masters in Economy, State and Society with specialisation in Economy and Business
Katedra / ústav / klinika
Katedra ruských a východoevropských studií
Datum obhajoby
23. 9. 2021
Nakladatel
Univerzita Karlova, Fakulta sociálních vědJazyk
Angličtina
Známka
Výborně
Klíčová slova (česky)
Stabilita banky, požadavek kapitálové přiměřenosti, systém pojištění vkladů, bankovní unie, jednotný mechanismus dohleduKlíčová slova (anglicky)
Bank stability, Capital Adequacy Requirement, Deposit Insurance Scheme, Banking Union, Single Supervisory MechanismTato práce studuje dopad evropských bankovních regulačních reforem na stabilitu zemí střední a východní Evropy po finanční krizi s ročními údaji z Maďarska, Polska, Slovenska a Slovinska od roku 2009 do roku 2019. Práce dospívá k několika závěrům. Zaprvé, zvýšení minimálního poměru kapitálové přiměřenosti Tier 1 prostřednictvím CRR / CRD IV významně nepodpořilo stabilitu bank ve vybraných zemích. Ukazuje se však, že poměr celkové kapitálové přiměřenosti je pozitivně a významně spojen s celkovým rizikem platební neschopnosti. Zadruhé, uvolnění omezení by mělo negativní dopad na stabilitu banky měřené z-skóre banky. Zatřetí, země s otevřenějšími přístupy k regulaci a dohledu mají tendenci mít stabilnější banky, zatímco přísnější omezení vstupu zvyšují křehkost bank. Začtvrté, vezmeme-li pouze proměnné pojištění vkladů jako vysvětlující proměnné, může zvýšení úrovně krytí pojištění vkladů ztlumit stabilitu banky. Při kontrole ostatních indexů regulace a dohledu však výsledky neukazují žádný významný vliv systému pojištění vkladů na z-skóre banky. A konečně, proměnné dohledu nejsou významně spojeny se stabilitou bank ve vybraných zemích.
The thesis studies the impact of European banking regulatory reforms on the stability of Central and Eastern European countries after the financial crisis with the annual data from Hungary, Poland, Slovakia, and Slovenia from 2009 to 2019. The thesis reaches several conclusions. Firstly, increasing minimum Tier 1 capital adequacy ratio through CRR/CRD IV did not significantly promote the bank stability in sample countries. However, total capital adequacy ratio is found to have positive and significant association with overall insolvency risk. Secondly, relaxing restrictions would have negative impact on bank stability measured by bank z-score. Thirdly, countries that are more open on the regulation may have more stable banks, while tighter entry restrictions boost bank fragility. Fourthly, when only taking deposit insurance variables as explanatory variables, increasing the level of deposit insurance coverage may dampen the bank stability. However, when controlling other regulation and supervision indexes, the results do not show any significant effect of deposit insurance scheme on bank z-score. Lastly, the supervisory variables are not significantly associated with bank stability in sample countries.