Effect of globalization on gender wage gap in Czech Republic

Abstract

Economic theory provides numerous reasons why globalization might increase or decrease female wages and gender wage gap. Main objective of this study was to study the impact of globalization on gender wage gap in Czech Republic and to understand how different explanatory variables affecting female wages have changed over time. To undertake the research, I considered two different years. First year, 1996, manifested the beginning of globalization in Czech Republic. Second year, 2017, manifested the current peak of globalization. Study utilized two micro datasets, Microcensus 1996, EU-SILC 2017 and sector level macro data. Decomposition of raw gender wage gap was undertaken with Oaxaca Blinder decomposition technique. Results reported that in both the years, female workers had better human capital characteristics and better returns to these characteristics. Therefore, contribution of endowment effect to gender wage gap was negative. Further, foreign direct investment inflows had a positive impact on female wages, but overall, male workers gained more from globalization in both the years. Lastly, female workers were concentrated in those sectors, which received lowest FDI inflows in both the years. This hints towards presence of occupation segregation in Czech economy, which has kept gender wage gap...

Ekonomická teorie přináší četné důvody, proč by globalizace mohla zvýšit nebo snížit mzdy žen a rozdíly ve mzdách žen a mužů. Hlavním cílem této studie bylo prostudovat vliv globalizace na rozdíly v odměňování žen a mužů v České republice a pochopit, jak se v průběhu času měnily různé vysvětlující proměnné ovlivňující mzdy žen. K provedení výzkumu jsem zvažoval dva různé roky. První rok, 1996, manifestoval počátek globalizace v České republice. Druhý rok, rok 2017, manifestoval současný vrchol globalizace. Studie využila dva mikrodatové soubory, Microcensus 1996, EU-SILC 2017 a makrodata na úrovni odvětví. Rozklad syrových rozdílů v odměňování žen a mužů byl proveden technikou rozkladu společnosti Oaxaca Blinder. Výsledky uvádějí, že v obou letech měly zaměstnankyně lepší vlastnosti lidského kapitálu a lepší návratnost těchto vlastností. Příspěvek dotačního efektu k rozdílům ve mzdách žen a mužů byl proto negativní. Příliv přímých zahraničních investic měl navíc pozitivní dopad na ženské mzdy, celkově však pracující muži na globalizaci v obou letech vydělali více. V neposlední řadě byly zaměstnankyně soustředěny v těchto odvětvích, která v obou letech zaznamenala nejnižší příliv přímých zahraničních investic. To naznačuje existenci segregace povolání v české ekonomice, která drží rozdíly v...