Časová struktura úrokových měr
Term structure of interest rates
bakalářská práce (OBHÁJENO)
Zobrazit/ otevřít
Trvalý odkaz
http://hdl.handle.net/20.500.11956/122076Identifikátory
SIS: 206143
Kolekce
- Kvalifikační práce [10690]
Autor
Vedoucí práce
Oponent práce
Rusý, Tomáš
Fakulta / součást
Matematicko-fyzikální fakulta
Obor
Finanční matematika
Katedra / ústav / klinika
Katedra pravděpodobnosti a matematické statistiky
Datum obhajoby
24. 9. 2020
Nakladatel
Univerzita Karlova, Matematicko-fyzikální fakultaJazyk
Čeština
Známka
Dobře
Klíčová slova (česky)
úrokové míry, časová struktura, výnosová křivka, odhadKlíčová slova (anglicky)
interest rates, term structure, yield curve, estimationBakalářská práce se zabývá úrokovými měrami a výnosovými křivkami. Zavedeme si pojmy spotová úroková míra, forwardová úroková míra a diskontní faktor. Budeme pou- žívat tři modely k odhadu výnosových křivek, dva parametrické: Nelson-Siegelův model a Svenssonův model a jeden neparametrický: jádrový odhad. U každé metody si uvedeme funkce pro odhadnutí výnosových křivel a u parametrických modelů popíšeme jednotlivé parametry. Použité modely odhadů následně použijeme na reálných datech. 1
Bachelor thesis deals with interest rates and yield curves. Terms spot interest rate, forward interest rate and discount factor are established. Three models for describing yield curves are used, two parametric models: Nelson-Siegel model and Svensson model and one nonparametric model: kernel estimator. Function of a yield curve is decribed for all models and for parametric models and the parameters in parametric models are also described. Eventually, all models are used on real data. 1